The Korean Journal of Applied Statistics (응용통계연구)

The Korean Statistical Society (한국통계학회)
권호 표지

Working Days Adjustment in Economic Time Series

영업일수 변동이 경제지표에 미치는 영향

  • 이긍희 (한국은행 경제통계국,조사역)
  • Published : 2000.09.01
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Abstract

Working day variations caused by trading days, holidays and leap year make it difficult to analyze monthly or quarterly economic time series. In this paper, we adjust working day variations from economic time series via RegARIMA model.

요일구성, 공휴일 및 윤년에 따른 영업일수 변동은 월별 또는 분기별 경제지표 일시적으로 변동시킴에 따라 지표분석의 교란요인으로 작용하고 있다. 본고에서는 경제지표에서 영업일수 변동의 효과를 RegARIMA모형 등으로 추정한 후 이를 원지표로부터 조정하였다. 그 결과 영업일수를 조정한 지표가 조정하지 않은 지표에 비해 경제지표의 기조적 움직음일 잘 나타내는 것으로 나타났다.

Keywords

References

  1. 경제분석 v.4 no.1 한국경제시계열의 계절조정방법-X-12ARIMA법을 중심으로 이긍희
  2. 한국개발연구 v.16 no.4 근로일수의 변동과 산업생산의 예측 이환석;심상달
  3. Journal of the American Statistical Association v.78 Modeling Time Series with Calender Variation Bell, W. R.;Hillmer, S. C.
  4. X-12-ARIMA Reference Manual Bureau of the Census